Маєте $10 000, які б хотіли вдало інвестувати, але не розумієте куди? У цьому матеріалі ми проаналізували основні інвестиційні можливості, їх переваги та недоліки. Хоча єдиної правильної відповіді немає, деякі варіанти все ж пропонують більше, ніж інші.

Банківські депозити

Депозит — це зберігання ваших коштів у банку під визначений відсоток. Він вважається одним з найбільш доступних та простих фінансових інструментів.

Як все працює? По суті, ви віддаєте гроші банку на певний строк, щоб він їх використав для видачі кредиту чи інвестицій. За це банк платить визначений відсоток, який є головним критерієм при обранні виду депозиту. Відсоткова ставка залежить від низки факторів на кшталт терміну зберігання, спеціальних акцій банку тощо.

Переваги банківського депозиту:

• Надійність. Зазвичай вони застраховані державними програмами, що гарантує повернення коштів у разі банкрутства банку;
• Фіксований дохід. Оскільки відсоткова ставка за депозитом фіксована, то можна розраховувати на стабільний, прогнозований дохід;
• Ліквідність. Деякі депозити можна зняти достроково;
• Простота. Відкриття депозитного рахунку є відносно простим процесом, що не потребує спеціальних знань чи навичок.

Ризики:

• Низький дохід. Відсоткові ставки за депозитами часто нижчі, ніж потенційний дохід від інших інвестиційних інструментів;
• Інфляція. Якщо інфляція висока, то відсотки за депозитом можуть бути нижчими, ніж темпи знецінення грошей. Відповідно вкладені вами кошти дешевшатимуть і не зможуть наздогнати інфляцію;
• Обмежене зняття коштів. Далеко не всі депозити можна зняти достроково;
• Складно управляти ризиками. Як результат, ви лишаєте гроші в управління банку і не зможете різко змінити стратегію відповідно до ситуації на ринку.

Облігації

Облігація — борговий цінний папір, який підтверджує зобов'язання емітента (того, хто випустив облігацію) виплатити інвестору (тримачу облігації) певну суму грошей у визначений термін, а також регулярно виплачувати відсотки протягом періоду володіння нею.

В мережі можна знайти достатньо багато класифікацій облігацій. Для загального розуміння у цьому матеріалі вистачить однієї — за емітентом:

• Державні облігації. Випускаються урядами. Вважаються надійнішими, ніж корпоративні. Щоправда, все залежить від держави-емітента. Приклади: скарбничі облігації США або військові облігації України;
• Корпоративні облігації. Їх випускають компанії, щоб залучити капітал. Ризик дефолту вважається вищий, ніж у державних облігацій. Гарний приклад — Telegram, який залучив таким чином понад $2 млрд;
• Муніципальні облігації. Випускають місцеві органи влади для фінансування різних проєктів чи при дефіциті бюджету.

Переваги облігацій:

• Надійність та стабільність. Державні вважаються найнадійнішими через низьку ймовірність дефолту. Корпоративні менш надійні, але вони точно стабільніші за акції;
• Чітка дохідність. Інвестор розуміє свій дохід ще на момент купівлі облігацій;
• Ліквідність. Облігації можна продати в будь-який момент;
• Значно безпечніші, ніж акції та більшість інших фінансових інструментів.

Ризики:

• Інфляція може нівелювати очікувану дохідність;
• Невеликий заробіток якщо порівняти з акціями;
• Можливий дефолт.

Нерухомість

Інвестиції в нерухомість — купівля, утримання, управління, оренда та/або продаж нерухомості, щоб отримати прибуток. Найчастіше у цьому випадку йдеться про інвестиції в:

• Житлову нерухомість. Купівля будинків або квартир для перепродажу або здачі в оренду;
• Комерційну нерухомість. Це офісні будівлі, торговельні центри, готелі та тощо.

Переваги інвестицій в нерухомість:

• Стабільний дохід. Житлова чи комерційна нерухомість може забезпечити стабільний грошовий потік, який піде на реінвестування в інші об'єкти нерухомості;
• Зростання вартості нерухомості. Це може призвести до довгострокового збільшення капіталу, а отже і прибутків, коли прийде час продавати;
• Інфляція. Вартість нерухомості та орендні платежі часто зростають разом з інфляцією;
• Контроль. Інвестиції в нерухомість можуть бути дуже практичними. Ви маєте контроль над нею, а отже може поліпшувати та збільшувати вартість через оновлення площі.

Ризики:

• Високі початкові витрати. Навряд вам вдасться особливо заробити через інвестиції $10 000 в нерухомість. У більшості випадків такі вкладення вимагають значного стартового капіталу. Додамо сюди витрати на організацію покупки та перевірку нерухомості, а ще ремонт;
• Неліквідність. Нерухомість — не ліквідна інвестиція. Її продаж може зайняти багато часу. Це означає, що ви не отримаєте швидкий доступ до своїх коштів у надзвичайній ситуації. У цьому нерухомість програє акціям чи облігаціям;
• Управління нерухомістю. Здавати приміщення в оренду — трудомістка та стресова робота. Вона включає спілкування з орендарями, технічне обслуговування тощо. Тобто у це доведеться вкласти власний час або наймати людину;
• Ризик поганих орендарів. Вони можуть пошкодити майно, пропускати орендні платежі, а їх потенційне виселення відбиратиме час, гроші та буде стресовим.

Земля

Інвестиції в землю — придбання земельних ділянок для отримання прибутку в майбутньому. Умовно їх можна розділити на наступні види:

• Сільське господарство. Землю можна здавати в оренду або вирощувати на ній продукцію;
• Будівництво. Земля може бути житловою чи комерційною;
• Перепродаж;
• Спеціалізоване використання. Наприклад, купівля лісових масивів для вирубки чи створення рекреаційної зони.

Переваги інвестування в землю:

• Зростання вартості. Земля здатна значно зростати в ціні. Особливо, в перспективних районах;
• Низькі витрати на утримання;
• Захист від інфляції. Вартість землі зростає з інфляцією;
• Гнучкість використання. Теоретично землю можна використовувати для різних цілей. Проте ви можете володіти ділянкою, яка призначена, наприклад, лише для сільського господарства, а тому опцій у вас стане значно менше.

Ризики:

• Низька ліквідність. Продати земельну ділянку так само складно, як і будівлю. Це означає, що ви не матимете доступу до коштів, коли забажаєте;
• Регулювання. Зміни в законодавстві чи зонування впливають на потенційне використання землі;
• Витрати на розвиток. Якщо ви не просто купуєте та перепродаєте, то доведеться вкластися в розвиток. Наприклад, в побудову комерційного приміщення;
• Вартість. Чим більша ділянка та в кращому вона районі, тим вищий потенціал інвестиції. Щоправда, коштувати це буде дорого.

Золото

Золото — один з найстаріших і найбільш стабільних інвестиційних інструментів. Його полюбляють використовувати для захисту від економічної невизначеності та інфляції. Як саме це відбувається?

• Купівля фізичного золота. Тобто злитків, монет, ювелірних виробів тощо;
• «Паперове інвестування». Йдеться про вкладення в цільові ETF-фонди, ф'ючерси та опціони;
• Опосередковане інвестування. Наприклад, купівля акцій золотодобувних компаній. Проте про акції поговоримо далі.

Переваги інвестування в золото:

• Золото стійке до економічних спадів. Це надійний актив, попит на який зазвичай зростає під час макроекономічних потрясінь. Тому під час криз інвестори часто використовують його як своєрідний «безпечний притулок»;
• Загальновизнаний, дефіцитний і довготривалий актив. На відміну від фіатних валют, золото не знеціниться через емісію;
• Висока ліквідність. Золото можна легко купувати та продавати. При чому у будь-які з вищезазначених форм.

Ризики:

• Витрати (основні та додаткові). Золото дороге, а якщо купуєте саме метал злитком чи прикраси, то доведеться подумати ще й про зберігання. Крім того, комісійні за транзакції, які стягують брокери та дилери, ще більше підвищують загальну вартість володіння золотом;
• Відсутність пасивного доходу. На відміну від акцій або облігацій, золото не приносить дивідендів або відсотків. Ви заробите тільки тоді, коли продасте;
• Цінові коливання. Вартість золота може змінюватися через ринкові умови, спекуляції та політичну ситуацію.

Акції

Інвестування в акції — це покупка незначної частки публічної компанії в надії або з розумінням, що вони дорожчатимуть та принесуть вам прибуток. Щоб отримати його, ви можете продати акції, коли вони коштуватимуть найдорожче.

Також є дивіденди — періодичні виплати, які деякі компанії здійснюють своїм акціонерам. Вони, як правило, є частиною прибутку компанії та забезпечують дохід для інвесторів. Проте не всі компанії виплачують дивіденди, а їх розмір залежатиме від вашої частки та прибутку підприємства.

При інвестуванні в акції можна як самостійно обрати компанію, так і купити папери цільового ETF фонду, чия структура повторює обраний базовий індекс, наприклад, S&P 500.

Переваги інвестицій в акції:

• Простота. Інвестиції в акції стають все більш доступними завдяки технологічному прогресу. Купити й продати можна дистанційно через брокерські онлайн платформи;
• Низький бар'єр входу. Інвестувати можна з різним капіталом та фінансовим досвідом;
• Висока ліквідність. Акції легко купувати та продавати як тільки вирішите це зробити;
• Захист від інфляції. Акції здатні забезпечити прибутковість, яка випереджає інфляцію. Головне правильно їх обрати.

Ризики:

• Волатильність. Фондові ринки відомі своєю непередбачуваністю. Курс акцій може швидко змінюватися під впливом безлічі факторів: результати діяльності компаній, глобальні кризи тощо;
• Час та експертиза. Просто купити акцій в надії, що вони забезпечать вам прибуток — шлях в нікуди. Інвесторам потрібно досліджувати та аналізувати окремі акції або покладатися на поради експертів. Без чіткого розуміння фінансового стану та потенціалу зростання компанії прийняти обґрунтоване рішення складно, а це загрожує втратою коштів. Крім того, відстеження ринкових трендів та новин займає багато часу.

Венчурні інвестиції

Венчурне інвестування — форма фінансування стартапів, тобто компаній з високим потенціалом розвитку та масштабування. В її рамках інвестор надає кошти в обмін на частку компанії, яка в майбутньому має коштувати в рази дорожче.

Сума інвестицій, які підіймають стартапи залежатиме від стадії. Наприклад:

• Angel — $5 000–25 000;
• Pre-seed — $50 000–100 000;
• Seed — $150 000–250 000;
• Серія А — від $500 000;
• Серія B — від $1 млн;
• Серія С — від $10 млн;

При цьому варто зазначити, що немає якогось обов’язкового стандарту щодо вкладення. Сума може відрізнятися залежно від компанії та інвестора.

Переваги венчурних інвестицій:

• Висока прибутковість. Якщо стартап досягне успіху інвестор може значно примножити вкладену суму — від х2-х3 до х50 та вище;
• Гарний спосіб диверсифікувати портфель, щоб знизити ризики пов’язані з традиційними фінансовими ринками;
• Підтримка інновацій. Вкладаючи в стартапи ви отримуєте можливість допомогти розвинутись технологіям, якими користуються тут і зараз люди зі всього світу;
• Нетворкінг. Інвестиції в стартапи дозволяють значно розширити мережу контактів через знайомство з підприємцями та іншими інвесторами.

Ризики:

• Високий шанс банкрутства. Близько 90% стартапів зазнають невдачі. Тому з погляду інвестицій вкласти всі гроші лише в стартапи погана ідея. При цьому бажано інвестувати одразу в низку компаній, щоб збільшити шанс на повернення інвестицій та заробіток;
• Низька ліквідність. Ви не зможете продати частку в стартапі, коли забажаєте. Доведеться чекати можливості для екзиту, наприклад, M&A чи IPO;
• Значні вимоги до експертизи. Щоб правильно обрати стартап, потрібно чітко розуміти особливості функціонування галузі, у якій він працює, вміти розбиратися у фаундерах та їх компетенціях та багато іншого;
• Закрита галузь. Стартапи не беруть гроші у всіх, у кого вони є. Відповідно, коли починатимете інвестувати вам знадобиться певний нетворк — люди, які вже це робили та можуть допомогти отримати доступ до кращих угод. Наприклад, можна зробити це через клуб ангельських інвесторів.